State Street® SPDR® J.P. Morgan Saudi Arabia Aggregate Bond UCITS ETF (Acc)Indice, costi, backtest, quotazioni e tassazione

Una email quando entrano nuovi emittenti, nuove metriche e nuovi articoli. Doppia conferma, zero spam, disiscrizione in un click.

Obiettivo di investimentoL’obiettivo di investimento del Fondo consiste nel replicare la performance di strumenti sovrani e quasi sovrani denominati in USD e titoli di Stato Sukuk denominati in SAR dell’Arabia Saudita.

Continua a leggere la sezione del KID ▾

Il Fondo mira a riprodurre il più fedelmente possibile il rendimento dell'Indice J.P.Morgan Saudi Arabia Aggregate Index (l'"Indice").

Politiche di investimentoLa politica d'investimento del Fondo consiste nel replicare il più fedelmente possibile la performance dell'Indice (o di altro indice di volta in volta determinato dagli Amministratori al fine di replicare sostanzialmente lo stesso mercato dell'Indice), cercando al contempo di contenere il più possibile lo scostamento tra la performance del Fondo e quella dell'Indice.

L'Indice misura la performance degli strumenti sovrani e quasi sovrani denominati in USD e dei titoli di Stato Sukuk denominati in SAR dell'Arabia Saudita. L'Indice è composto da obbligazioni denominate in USD a tasso fisso, a tasso variabile e a cedola zero, obbligazioni con capitalizzazione/ ammortamento e obbligazioni callable, puttable o convertibili. Sono idonei all'inserimento anche i titoli di Stato Sukuk denominati in SAR emessi dopo il 1° gennaio 2023. Le obbligazioni denominate in USD e SAR devono soddisfare il criterio dell'importo minimo circolante, rispettivamente pari a 500 milioni e 1 miliardo di USD. A fine mese, gli strumenti che nel mese successivo avranno una scadenza residua inferiore a 6 mesi saranno esclusi dall'Indice. I costituenti dell'Indice possono occasionalmente essere ribilanciati più spesso rispetto alla Frequenza di Ribilanciamento dell'Indice qualora ciò sia previsto dalla metodologia dell'Indice, ad esempio nel caso in cui azioni societarie come fusioni o acquisizioni interessino componenti dell'Indice. Il gestore degli investimenti e/o il sub-gestore degli investimenti, per conto del Fondo, investiranno utilizzando una strategia di replicazione come ulteriormente descritto nella sezione ""Obiettivi e politiche di investimento - Fondi che replicano indici"" del Prospetto, principalmente nei titoli dell'Indice, in ogni momento nel rispetto delle restrizioni agli investimenti stabilite nel Prospetto. Il Gestore degli Investimenti e/o il Subgestore degli Investimenti potranno inoltre investire, in circostanze eccezionali, in titoli non inclusi nell'Indice ma che secondo il loro parere riflettono fedelmente le caratteristiche di rischio e di distribuzione dei titoli dell'Indice. I titoli obbligazionari in cui il Fondo investe saranno quotati o negoziati prevalentemente su Mercati riconosciuti nel rispetto dei limiti previsti dai Regolamenti OICVM. I dettagli del portafoglio del Fondo e il valore patrimoniale netto per azione indicativo del Fondo sono disponibili giornalmente sul Sito web. Sebbene l'Indice sia generalmente ben diversificato, a causa del mercato che riflette e in funzione delle condizioni di mercato potrebbe contenere costituenti emessi dallo stesso organismo i quali potrebbero rappresentare oltre il 10% dell'Indice. Affinché replichi esattamente l'Indice, il Fondo dovrà avvalersi dei maggiori limiti di diversificazione previsti dal Regolamento 71 dei Regolamenti OICVM. Tali limiti consentono al Fondo di detenere posizioni in singoli costituenti dell'Indice emessi dallo stesso organismo fino al 20% del Valore Patrimoniale Netto del Fondo. Il Fondo può ricorrere all'uso di strumenti finanziari derivati (ossia, contratti finanziari i cui prezzi dipendono da una o più attività sottostanti) ai fini di una gestione efficiente del portafoglio. Salvo circostanze eccezionali, generalmente il Fondo emetterà e rimborserà azioni solo ad alcuni investitori istituzionali. Tuttavia, le azioni del Fondo possono essere acquistate o vendute tramite intermediari in una o più borse valori. Il Fondo negozia in queste borse valori a prezzi di mercato che possono oscillare nel corso della giornata. I prezzi di mercato possono essere maggiori o minori del valore patrimoniale netto giornaliero del Fondo. Gli Azionisti possono chiedere il rimborso delle azioni in qualsiasi giorno lavorativo nel Regno Unito (diverso dai giorni di chiusura dei mercati finanziari pertinenti e/o dal giorno immediatamente precedente, purché tale elenco dei giorni di chiusura di un mercato sia pubblicato per il Fondo su www.ssga.com) e tutti gli altri giorni decisi a discrezione degli Amministratori (con criteri di ragionevolezza) purché gli Azionisti ne siano preventivamente informati. L'eventuale reddito conseguito dal Fondo sarà trattenuto e si tradurrà in un aumento del valore delle azioni. Attualmente il Fondo non effettua il prestito di titoli. Le Azioni della Categoria USD sono emesse in dollari statunitensi. Fonte dell’Indice: L’Indice è proprietà intellettuale del fornitore dell’Indice. Il Fondo non è sponsorizzato o avallato dal fornitore dell’Indice. Il fornitore dell’Indice non rilascia alcuna garanzia né accetta alcuna responsabilità in relazione a qualsiasi errore relativo all’Indice, incluso qualsiasi errore riguardante la qualità, l’accuratezza o la completezza dei dati dell’Indice, e non garantisce che l’Indice sarà in linea con la metodologia dell’Indice descritta. Per il testo completo dell’esclusione di responsabilità si rimanda al Prospetto.

Investitore al dettagliodestinatario Il Fondo è destinato a investitori che prevedono di rimanere investiti per almeno 3 anni e sono preparati ad assumere un livello medio-alto di rischio di perdita del capitale iniziale al fine di ottenere un rendimento potenziale superiore. È stato concepito per far parte di un portafoglio di investimenti.

Informazioni pratiche

Depositario Il depositario del Fondo è State Street Custodial Services (Ireland) Limited.

• BG Saxozero nel PAC (acquisti)
• Directazero nel PAC (acquisti)
• Directazero sugli acquisti singoli da 2.000 € in su, accordo fino al 31 maggio 2027
• Moneyfarmzero nel PAC (acquisti), accordo fino al 12 gennaio 2028
• Moneyfarmzero sugli acquisti singoli da 1.000 € in su, accordo fino al 12 gennaio 2028

• Directazero nel PAC (acquisti)
• Directazero sugli acquisti singoli da 2.000 € in su, accordo fino al 31 maggio 2027