IE00BMH5VP31Ticker: MVWE (SIX)Emittente: iSharesUna email quando entrano nuovi emittenti, nuove metriche e nuovi articoli. Doppia conferma, zero spam, disiscrizione in un click.
iShares Edge MSCI World Minimum Volatility Advanced UCITS ETF replica l’indice dichiarato dall’emittente: MSCI World Minimum Volatility Advanced Select Index. Attenzione alla classe: questa è la versione con copertura del cambio in EUR — il rendimento riflette l’indice più l’effetto (e il costo) della copertura verso quella valuta. Il costo annuo dichiarato (TER) è 0,35%, più 0,01% di costi di transazione stimati dall’emittente nel KID. La replica è fisica ottimizzata (il KID dichiara tecniche di ottimizzazione per un rendimento simile all’indice); i proventi sono accumulati e reinvestiti nel fondo. Il fondo ha un patrimonio di circa 56 milioni di euro, è stato lanciato il 24 febbraio 2021 ed è domiciliato in Irlanda.
Il Fondo mira a conseguire un rendimento sull'investimento mediante una combinazione di incremento di capitale e reddito sulle attività del Fondo che rispecchi il rendimento dell'MSCI World Minimum Volatility Advanced Select Index (l'Indice). Il Fondo è gestito in modo passivo e investe in titoli azionari (ad es. azioni) che compongono l'Indice. L'Indice mira a rispecchiare le caratteristiche di performance di un sottogruppo di titoli presenti nell'MSCI World Index (Indice originario) che presentano un profilo di volatilità minimo, rispettando determinati vincoli di diversificazione del rischio, di esposizione alla riduzione del carbonio e di miglioramento del punteggio ESG rispetto all'Indice originario e soddisfano i criteri ambientali, sociali e di governance (ESG) del fornitore dell'indice. Il profilo di volatilità di ciascun componente è valutato in base a stime del profilo di rischio e della volatilità prevista, oltre che alla correlazione tra tutti i componenti dell'Indice originario. Sono escluse dall'Indice società dell'Indice originario sulla base dei criteri ESG del fornitore dell'indice contenuti nel prospetto del Fondo. L'Indice originario misura la performance dei mercati azionari di paesi sviluppati di tutto il mondo. L'inclusione delle società nell'Indice originario si baserà sulla quota di azioni in circolazione acquistabili da investitori internazionali. Il Fondo utilizza tecniche di ottimizzazione per ottenere un rendimento simile a quello dell'Indice. Queste tecniche possono includere la selezione strategica di alcuni titoli che compongono l'Indice o di altri titoli che forniscono una performance simile ad alcuni titoli componenti. Possono inoltre comprendere l'uso di strumenti finanziari derivati (SFD) (ossia investimenti i cui prezzi si basano su una o più attività sottostanti). Si possono utilizzare SFD a fini di investimento diretto. Il Fondo adotta un approccio best in class agli investimenti sostenibili, il che significa che si prevede che investa negli emittenti migliori secondo una prospettiva di investimento ESG (sulla base dei criteri ESG dell'Indice) in ciascun relativo settore di attività coperto dall'Indice. Il Fondo può anche stipulare prestiti garantiti a breve termine dei propri investimenti con talune terze parti idonee al fine di generare reddito aggiuntivo per compensare i costi del Fondo.
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Il prezzo dei titoli azionari varia giornalmente e può essere influenzato da fattori che incidono sulla performance delle singole società emittenti, nonché dall'andamento giornaliero del mercato azionario e da sviluppi economici e politici su più ampia scala. Questi possono incidere sul valore dell'investimento. Il rapporto tra il rendimento dell'investimento, i fattori che incidono su di esso e il periodo di detenzione dell'investimento è descritto di seguito (v. paragrafo "Per quanto tempo devo detenerlo? Posso ritirare il capitale prematuramente?").
La banca depositaria del Fondo è State Street Custodial Services (Ireland) Limited.
| Dal picco del | Minimo | Profondità | Tornato al pari | Giorni sott’acqua |
|---|---|---|---|---|
| 29 dic 2021 | 12 ott 2022 | -17,71% | 22 feb 2024 | 785 |
| 03 mar 2025 | 07 apr 2025 | -8,22% | 16 mag 2025 | 74 |
| 27 feb 2026 | 27 mar 2026 | -6,01% | 28 lug 2026 | 151 |
| 06 set 2021 | 04 ott 2021 | -5,53% | 15 nov 2021 | 70 |
| 05 dic 2024 | 10 gen 2025 | -5,20% | 13 feb 2025 | 70 |
| gen | feb | mar | apr | mag | giu | lug | ago | set | ott | nov | dic | Anno | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026 | 0,1 | 3,6 | -4,8 | 0,7 | 0,6 | 0,3 | 3,6 | 3,2 | -1,7 | 5,6 | |||
| 2025 | 3,1 | 2,1 | -0,3 | -0,7 | 1,3 | 0,0 | -1,8 | 1,5 | 0,0 | -0,6 | 3,0 | -0,9 | 6,8 |
| 2024 | 2,3 | 1,5 | 3,0 | -2,9 | 2,0 | 0,8 | 3,6 | 2,8 | 0,5 | -1,8 | 4,7 | -4,2 | 12,6 |
| 2023 | 2,1 | -2,6 | 3,1 | 2,4 | -3,1 | 3,7 | 0,7 | -1,2 | -2,5 | -1,5 | 5,3 | 2,5 | 8,7 |
| 2022 | -5,6 | -2,3 | 4,4 | -3,7 | -1,3 | -3,9 | 3,3 | -2,8 | -6,5 | 6,1 | 4,8 | -3,1 | -11,0 |
| 2021 | 5,7 | 1,7 | 1,7 | 2,1 | 2,4 | 2,3 | -4,0 | 3,6 | -1,8 | 5,7 | 18,4 |
Per questa classe non pubblichiamo la tracking difference — e non è una dimenticanza.
MVWE è coperto in EUR; l’indice che l’emittente mette a fianco nei suoi documenti è invece la versione in valuta estera e non coperta. Sottrarre l’uno dall’altro non misura la qualità della replica: misura l’andamento del cambio. In un anno in cui il cambio si muove del 5%, «la TD» verrebbe fuori vicina a 5 punti — un numero plausibile, con i decimali, e falso.
Altri siti pubblicano quel numero. Noi preferiamo un dato in meno a un dato sbagliato: la TD tornerà qui il giorno in cui avremo la serie dell’indice coperto in EUR, che l’emittente oggi non pubblica.
Vuoi comunque sapere quanto bene questo fondo replica il suo indice? Guarda la classe sorella non coperta, MVEW, dove fondo e indice sono nella stessa valuta: la sua TD è la misura giusta della gestione, che è la stessa. Vai alla scheda di MVEW →
| Ultimo anno | Ultimi 3 anni | Ultimi 5 anni | Intera storia | |
|---|---|---|---|---|
| Volatilità (ann.) | 7,40% | 8,38% | 9,63% | 9,47% |
| Max drawdown | -6,01% | -8,22% | -17,71% | -17,71% |
| Sharpe | 0,67 | 0,75 | 0,27 | 0,52 |
| Sortino | 0,99 | 1,02 | 0,37 | 0,73 |
| Classe | ISIN | Ticker | Proventi | Valuta |
|---|---|---|---|---|
| USD (Acc) | IE00BKVL7778 | MVEW | Accumulazione | USD |
| EUR Hedged (Acc) · questa pagina | IE00BMH5VP31 | MVWE | Accumulazione | EUR |
Secondo le liste ufficiali pubblicate dai broker (scaricate e incrociate da noi), queste classi del fondo risultano acquistabili senza commissioni:
IE00BKVL7778MVEW(classe: USD (Acc))Liste ufficiali verificate al 3 settembre 2026. Registriamo condizioni pubblicate — non è un invito ad aprire conti né una raccomandazione: le liste cambiano, fa fede il broker. Trade Republic, Scalable Capital e Trading 212 non pubblicano liste per-ISIN e non compaiono qui.
| Borsa | Ticker | In negoziazione dal |
|---|---|---|
| Börse Hamburg | 3I40 | 20 ott 2021 |
| Börse Hannover | 3I40 | 9 dic 2024 |
| Börse München / gettex | 3I40 | 27 gen 2023 |