Articolo 6 — non promuove caratteristiche ESG specifiche cosa significa?
NAV
39,82 EUR
Domicilio
Lussemburgo
Data di lancio
25 giugno 2020
Dati dichiarati da UBS nei file e negli endpoint ufficiali dell’emittente · rilevazione del 2 settembre 2026 (aggiornamento mensile). Solo dati di fatto, nessuna raccomandazione.
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Descrizione
UBS Core MSCI Japan UCITS ETF hEUR dis replica l’indice dichiarato dall’emittente: MSCI Japan (hedged EUR) (TRN). Il costo annuo dichiarato (TER) è 0,15%, più 0,02% di costi di transazione stimati dall’emittente nel KID. Il fondo è stato lanciato il 25 giugno 2020 ed è domiciliato in Lussemburgo.
L’obiettivo del fondo — nelle parole dell’emittente
Il Fondo è gestito in modo passivo e assumerà un'esposizione proporzionale alle componenti del MSCI Japan 100% hedged to EUR Index (Net Return) tramite investimenti diretti in tutti o quasi tutti i titoli che lo compongono e/o mediante l'uso di derivati, in particolare laddove non sia possibile o praticabile replicare l'indice attraverso investimenti diretti o al fine di generare efficienze nell'acquisizione dell'esposizione all'indice. In alcuni casi il comparto potrebbe anche detenere titoli non compresi nell'indice se il gestore del portafoglio lo ritenesse appropriato in funzione dell'obiettivo e delle restrizioni d'investimento del comparto o di altri fattori. L'esposizione all'indice tramite la replica diretta può essere penalizzata dai costi di ribilanciamento, mentre l'esposizione all'indice tramite derivati può risentire dei costi di negoziazione degli strumenti derivati. L'uso di derivati OTC comporta un ulteriore rischio di controparte, che tuttavia è mitigato dalla politica di garanzie di UBS (Lux) Fund Solutions. Il comparto investirà il proprio patrimonio netto prevalentemente in azioni, valori mobiliari, strumenti del mercato monetario, quote di organismi di investimento collettivo, depositi presso istituti di credito, titoli strutturati quotati o negoziati su un mercato regolamentato e altre attività idonee ai sensi del prospetto informativo. Il comparto può effettuare operazioni di prestito titoli. I rischi di sostenibilità non sono sistematicamente integrati in quanto non sono considerati parte del processo di selezione dell'Indice. Il rendimento del Fondo dipende principalmente dalla performance dell'indice replicato. Questa classe distribuisce i proventi netti al fine di replicare il parametro di riferimento MSCI Japan 100% hedged to EUR Index (Net Return) nel modo più preciso possibile. Il rischio di cambio della valuta della classe di azioni è in larga misura coperto dalla valuta del fondo.
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Investitore al dettagliocui si intende commercializzare il prodotto Questo fondo è destinato a investitori retail con conoscenze di base in materia finanziaria, che sono in grado di sostenere una possibile perdita sull'importo investito. Il fondo mira a far crescere il valore dell'investimento, fornendo al contempo accesso giornaliero al capitale in condizioni di mercato normali. Mediante questo fondo, gli investitori possono soddisfare le loro necessità di investimento a medio termine. Questo fondo è indicato per essere acquistato dai segmenti di clientela target senza restrizioni a livello di canale o di piattaforma di distribuzione.
Il KID è il documento che per legge va letto prima di investire: 3 pagine con rischi, costi e scenari. Il link apre il PDF pubblicato dall’emittente.
Andamento del fondo
valore quota (NAV) dichiarato dall’emittente · EUR · dal giu 2020 al set 2026
Confronta con un altro ETF
Solo fondi per cui abbiamo la serie storica. Massimo tre alla volta.
Rendimento
+215,8%
Annualizzato
+20,4%
Volatilità (ann.)
19,5%
Drawdown max
-25,80%
Classe a copertura valutaria: i nostri numeri sono sul NAV dichiarato dall’emittente, in cui la copertura è applicata al fixing giornaliero. I comparatori che usano il prezzo di borsa possono mostrare rendimenti e volatilità diversi anche di 1-2 punti: sulle classi coperte lo scarto prezzo-NAV è strutturalmente più ampio e cresce con la lunghezza della finestra. Non è un errore di dati — è la convenzione di misura. Dettagli nella metodologia.
Suggerimento: trascina sul grafico per ingrandire un periodo.
Drawdown — distanza dal massimo precedente
Non è il rendimento: mostra quanto il fondo è sotto il suo massimo precedente. 0% = sei al massimo; sotto lo zero = quanto hai perso dal picco e non hai ancora recuperato.
Max drawdown
-25,80%
picco → minimo
Minimo toccato
05 ago 2024
dal picco del 11 lug 2024
Tempo di recupero
352 giorni
solo la risalita: dal minimo al pari · ≈ 12 mesi
Sott’acqua
377 giorni
discesa + risalita: dal picco al pari · ≈ 1 anno · → recuperato il 23 lug 2025
I cinque cali peggiori del periodo
Dal picco del
Minimo
Profondità
Tornato al pari
Giorni sott’acqua
11 lug 2024
05 ago 2024
-25,80%
23 lug 2025
377
14 set 2021
08 mar 2022
-16,76%
09 mar 2023
541
27 feb 2026
23 mar 2026
-11,46%
12 mag 2026
74
19 set 2023
04 ott 2023
-7,93%
17 nov 2023
59
09 mar 2023
20 mar 2023
-6,80%
28 apr 2023
50
Rendimenti per anno solare
2020
17,2%
2021
12,4%
2022
-4,7%
2023
32,2%
2024
24,5%
2025
26,1%
2026
21,2%
Rendimenti mese per mese
gen
feb
mar
apr
mag
giu
lug
ago
set
ott
nov
dic
Anno
2026
5,0
10,0
-10,7
7,6
6,7
1,9
-0,9
3,7
-2,1
21,2
2025
0,3
-3,9
-0,4
0,6
5,3
1,9
2,8
4,5
3,1
7,8
0,7
1,1
26,1
2024
8,7
5,7
4,0
-0,2
1,4
1,9
-0,7
-2,5
-2,1
2,7
-0,6
4,5
24,5
2023
4,8
0,9
1,8
2,8
4,8
7,7
1,5
0,3
0,7
-2,7
6,2
-0,1
32,2
2022
-5,2
-1,2
4,5
-2,6
0,9
-2,7
4,0
1,1
-6,3
5,6
3,2
-5,2
-4,7
2021
0,3
3,2
4,8
-2,6
1,5
1,1
-2,5
3,1
4,3
-1,3
-3,0
3,2
12,4
2020
-3,5
7,8
0,4
-2,6
11,9
3,0
17,2
Dal NAV di fine mese, su tutta la storia del fondo, nella serie mostrata dal grafico (dividendi reinvestiti dove dichiarati). Colore più pieno = movimento più ampio.
Serie a dividendi reinvestiti dichiarata dall’emittente: è la performance totale, confrontabile con i fondi ad accumulazione. Spegnendo l’interruttore vedi il solo prezzo (NAV), che a ogni stacco di dividendo scende.
Fonte: UBS. Serie storiche dichiarate dall’emittente; inflazione: Eurostat e istituti statistici nazionali, ultimo dato disponibile luglio 2026 — per i giorni successivi l’indice resta fermo all’ultimo valore pubblicato (gli istituti pubblicano con qualche settimana di ritardo). La vista «al netto dell’inflazione» esprime il valore in potere d’acquisto di oggi nel Paese scelto; la volatilità resta sempre nominale, come nel resto del sito (deflazionarla introdurrebbe oscillazioni artificiali dovute alla cadenza mensile dell’indice dei prezzi). I rendimenti passati non sono indicativi di quelli futuri: sono dati di fatto, non una raccomandazione.
Tracking difference — fondo vs indice
Quanto il fondo ha reso in più (+) o in meno (−) rispetto al suo indice, anno per anno. Misura lo scostamento effettivo: riflette l’effetto complessivo di costi (TER e transazione), ricavi da prestito titoli e ottimizzazioni della replica — per questo può battere il TER. La tracking difference è stata positiva in 0 degli ultimi 5 anni solari: un dato passato, che non implica sovraperformance futura.
TD media (ultimi 3 anni)
-0,45% /anno
TER dichiarato
0,15%
Anno
Fondo
Indice
Differenza
2025
+26,06%
+26,31%
-0,25%
2024
+24,51%
+24,95%
-0,44%
2023
+32,17%
+32,82%
-0,65%
2022
-4,70%
-4,45%
-0,25%
2021
+12,45%
+12,78%
-0,34%
Rendimento del fondo con i dividendi reinvestiti da Rebalix alle date di stacco (l’emittente non pubblica la serie a dividendi reinvestiti); indice da serie dichiarata dall’emittente; anni solari completi coperti dal nostro archivio cedole. anni solari completi. La TD non è confrontabile fra siti che usano metodologie o indici diversi. I rendimenti passati non sono indicativi di quelli futuri. Cos’è la tracking difference? →
Indicatori di rischio· EUR
Ultimo anno
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Intera storia
Volatilità (ann.)
22,11%
23,31%
20,83%
19,88%
Max drawdown
-11,46%
-25,80%
-25,80%
-25,80%
Sharpe
1,36
0,91
0,75
0,89
Sortino
2,01
1,29
1,06
1,27
Calcolati dalla serie NAV giornaliera, sempre in termini nominali. Sharpe e Sortino usano come tasso privo di rischio la media del tasso BCE sulle operazioni di rifinanziamento principale nel periodo (ultimo anno: 2,21%), pesata per i giorni di vigenza. Stesse formule documentate nella metodologia: deviazione standard campionaria annualizzata su 252 giorni; Sortino con downside deviation. I rendimenti passati non sono indicativi di quelli futuri. Calcoli in EUR, la valuta del fondo; la tabella segue la valuta scelta nel grafico.
Dividendi
Ultimo dividendo
0,3028 EUR
ex 13 ago 2026 · pagamento 18 ago 2026
Dividendi ultimi 12 mesi
0,54 EUR
Rendimento da dividendo
1,40%
somma 12 mesi sul NAV del 8 set 2026
Rendimento per anno
Periodo
Dividendi
Rend. da dividendo
1 anno
0,54 EUR
1,85 %
2025
0,47 EUR
1,80 %
2024
0,42 EUR
1,96 %
2023
0,33 EUR
1,97 %
2022
0,30 EUR
1,72 %
2021
0,25 EUR
1,58 %
Contributo dei dividendi al rendimento
dividendivariazione di prezzoprezzo in calo
Calendario per quota (EUR)
Anno
gen
feb
mar
apr
mag
giu
lug
ago
set
ott
nov
dic
2026
0,24
0,30
2025
0,23
0,25
2024
0,19
0,24
2023
0,16
0,17
2022
0,13
0,17
2021
0,11
0,14
2020
0,02
Ultimi dividendi
Per quota
Data ex-dividendo
Pagamento
0,3028 EUR
13 ago 2026
18 ago 2026
0,2413 EUR
9 feb 2026
12 feb 2026
0,2481 EUR
28 lug 2025
31 lug 2025
0,2256 EUR
6 feb 2025
12 feb 2025
0,2353 EUR
7 ago 2024
13 ago 2024
0,1868 EUR
1 feb 2024
7 feb 2024
0,1689 EUR
8 ago 2023
11 ago 2023
0,1578 EUR
1 feb 2023
6 feb 2023
Dividendi per quota dichiarati dall'emittente, in EUR, dal primo stacco (3 ago 2020). Gli importi passati non sono indicativi dei dividendi futuri.
Tassazione italiana
Aliquota effettiva sulla plusvalenza
26,00%
Quota white list
0,00%
Dalla quota di titoli di Stato «white list» certificata ogni semestre dall’emittente: 12,5% su quella parte, 26% sul resto.
Liste ufficiali verificate al 3 settembre 2026. Registriamo condizioni pubblicate — non è un invito ad aprire conti né una raccomandazione: le liste cambiano, fa fede il broker. Trade Republic, Scalable Capital e Trading 212 non pubblicano liste per-ISIN e non compaiono qui.
Domande frequenti
Che indice segue UBS Core MSCI Japan UCITS ETF hEUR dis?
L'emittente UBS dichiara come benchmark: MSCI Japan (hedged EUR) (TRN).
Quanto costa UBS Core MSCI Japan UCITS ETF hEUR dis?
Il TER dichiarato dall'emittente è 0,15% all'anno; i costi di transazione stimati nel KID sono 0,02%.
Come viene tassato UBS Core MSCI Japan UCITS ETF hEUR dis in Italia?
Alla vendita, la plusvalenza è tassata con aliquota effettiva 26,00% (quota white list 0,00%): 12,5% sulla parte di titoli di Stato «white list», 26% sul resto.
Quando è stato lanciato UBS Core MSCI Japan UCITS ETF hEUR dis?
Il fondo è stato lanciato il 25 giugno 2020: ha 6 anni di storia.
Come replica l'indice UBS Core MSCI Japan UCITS ETF hEUR dis?
È un ETF a gestione passiva: segue l'indice dichiarato. Fisica (dicitura dell'emittente: «Physical (Full replicated)»).
UBS Core MSCI Japan UCITS ETF hEUR dis distribuisce dividendi?
Sì: è una classe a distribuzione — i proventi vengono staccati periodicamente (dicitura dell'emittente: «Yes»).
Qual è stato il crollo peggiore di UBS Core MSCI Japan UCITS ETF hEUR dis?
Nella storia disponibile (dal 2020), il massimo drawdown è stato -25,80%, toccato a agosto 2024. I rendimenti passati non sono indicativi di quelli futuri.
Qual è la tracking difference di UBS Core MSCI Japan UCITS ETF hEUR dis?
Negli ultimi 3 anni solari completi il fondo ha reso in media -0,45% all'anno rispetto al suo indice (dalle serie dichiarate dall'emittente).
Informativa di trasparenza
I dati di questa scheda sono dichiarati da UBS nei file e negli endpoint ufficiali dell’emittente e raccolti da Rebalix con un aggiornamento mensile; la tassazione deriva dai documenti fiscali dell’emittente (D.L. 138/2011). Sono informazioni di fatto a scopo informativo: non sono consulenza finanziaria né fiscale, e non costituiscono raccomandazione di investimento. Prima di investire leggi KID e prospetto del fondo.